Los precios del cobre cayeron el martes bajo la presión de un dólar más fuerte, un apetito por el riesgo más débil y la toma de ganancias después de que el metal alcanzó un máximo histórico en la sesión anterior.

El cobre, referencia a tres meses en la Bolsa de Metales de Londres (LME), cayó un 0,4% a 11.202 dólares por tonelada métrica a las 10:15 GMT, después de haber tocado un récord de 11.334 dólares el lunes.

El cobre ha subido un 27% en la LME desde principios de año, impulsado principalmente por las preocupaciones sobre una posible escasez de suministro.

Ole Hansen, jefe de estrategia de materias primas de Saxo Bank en Copenhague, dijo: "Estamos viendo una pausa hoy después de que el dólar se recuperara parcialmente y el apetito general por el riesgo se debilitara".

Las acciones registraron ganancias modestas el martes, mientras que los operadores se mantuvieron cautelosos después de la liquidación en las criptomonedas y los mercados de bonos globales.

El dólar se fortaleció frente al yen tras una subasta de bonos del gobierno japonés con buena acogida. Un dólar más fuerte encarece las materias primas cotizadas en dólares para quienes utilizan otras divisas.

Hansen añadió: «El cobre se mantiene fuerte, pero necesitamos una corrección. Mientras los precios se mantengan por encima de los 11.000 dólares, es probable que se alcancen niveles más altos, y los pronósticos para el próximo año apuntan a un mercado ajustado».

Está llegando más cobre a Estados Unidos, ya que los inversores aprovechan los diferenciales de precios entre el COMEX estadounidense y la LME entregando el metal a los almacenes estadounidenses.

El mercado también está evaluando el impacto de un plan de las principales fundiciones de cobre chinas de reducir la producción en un 10% el próximo año.

Los analistas de Jinrui Futures de China dijeron en una nota que el plan de recorte de producción de las fundiciones refuerza las expectativas de que el suministro de cobre refinado se tornará deficitario.

El contrato de cobre más activo en la Bolsa de Futuros de Shanghai cerró la sesión diurna con un alza del 0,1% a 88.920 yuanes (12.574,60 dólares) por tonelada, después de haber tocado anteriormente un récord de 89.920 yuanes.

Entre otros metales, el aluminio en la LME subió un 0,1% a 2.896,50 dólares por tonelada, el plomo ganó un 0,1% a 2.003 dólares, el zinc cayó un 0,4% a 3.085 dólares, el níquel bajó un 0,2% a 14.900 dólares y el estaño disminuyó un 0,4% a 39.000 dólares.

Los precios de Bitcoin experimentaron un leve repunte el martes luego de una fuerte liquidación en la sesión anterior que llevó a la criptomoneda más grande del mundo por debajo de los $ 84,000, ya que los activos digitales enfrentaron una renovada ola de aversión al riesgo a principios de diciembre.

La caída tomó a los operadores por sorpresa, apenas días después de que Bitcoin se hubiera recuperado de niveles cercanos a los $80,000 a fines de la semana pasada.

Bitcoin subió un 0,6% a 87.087,6 dólares a las 01:58 hora de Nueva York (06:58 GMT), después de caer más de un 7% por debajo de los 84.000 dólares el lunes.

Bitcoin cae en diciembre en medio de una nueva ola de pánico

La caída del lunes extendió la tendencia bajista que dominó noviembre (el peor desempeño mensual de la criptomoneda en más de cuatro años), junto con salidas considerables de los ETF al contado de Bitcoin.

El sentimiento negativo continuó presionando a los mercados de criptomonedas ante la creciente preocupación por la débil demanda institucional. Los informes indicaron que un rápido aumento de las entradas de "ballenas" en las principales plataformas de intercambio, junto con las ventas algorítmicas, contribuyó a acelerar la recesión.

Aunque Bitcoin se estabilizó ligeramente el martes, este movimiento no alivió las preocupaciones sobre la debilidad general del mercado. Un informe de CoinDesk indicó que Bitcoin podría alcanzar el rango de $60,000 a $65,000 si persisten las caídas.

El renovado movimiento de aversión al riesgo fue impulsado por una combinación de toma de ganancias, escasa liquidez y anticipación de varios catalizadores económicos clave este mes.

Las expectativas de un recorte de tasas de la Reserva Federal en la reunión de la próxima semana aumentaron a casi el 90%, lo que aumenta las esperanzas de flexibilización monetaria, aunque la incertidumbre en torno al momento y la magnitud del próximo ciclo de flexibilización continúa agregando volatilidad a los mercados de criptomonedas.

Los inversores también están siguiendo los acontecimientos en Washington, donde se espera que el presidente Donald Trump decida quién será el sucesor del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell.

La estrategia reduce la previsión de ganancias a medida que Bitcoin cae

Las acciones de Strategy Inc (NASDAQ:MSTR) cayeron drásticamente el lunes después de que la compañía redujera su orientación sobre ganancias anuales, advirtiendo que la profundización del declive de Bitcoin y la continua volatilidad en los mercados de criptomonedas habían debilitado significativamente sus perspectivas de ganancias.

Otras acciones vinculadas a criptomonedas también cayeron el lunes: Coinbase (NASDAQ: COIN) cayó aproximadamente un 5%, mientras que Robinhood (NASDAQ: HOOD) cayó más del 4%.

Precios de las criptomonedas hoy: las altcoins luchan

La mayoría de las altcoins se negociaron en rangos estrechos el lunes en medio de un tono cauteloso.

Ethereum, la segunda criptomoneda más grande, cayó un 0,3% a 2.814,92 dólares.

XRP, el tercer token más grande, cayó un 1,1% a 2,02 dólares.

Los precios del petróleo se mantuvieron estables el martes mientras los operadores sopesaban los riesgos de los ataques con drones ucranianos a sitios energéticos rusos y las crecientes tensiones entre Estados Unidos y Venezuela.

Los futuros del crudo Brent cayeron 18 centavos, o un 0,3%, a 62,99 dólares por barril a las 10:17 GMT. El West Texas Intermediate estadounidense cayó 13 centavos, o un 0,2%, a 59,19 dólares por barril.

Ambos índices de referencia habían ganado más de 1% el lunes, y el WTI se acercaba a un máximo de dos semanas.

Jahnef Shah, analista de Rystad Energy, dijo: “La presión a la baja generada por un excedente de oferta global se ve compensada por la aceleración de los ataques a la infraestructura energética rusa durante el fin de semana, junto con la escalada de las tensiones entre Estados Unidos y Venezuela”.

Agregó: “La prima de riesgo geopolítico ha aumentado en las últimas sesiones, y los barcos con bandera rusa también han sido objeto de ataques”.

El lunes, el Consorcio del Oleoducto del Caspio (CPC) dijo que había reanudado los envíos de petróleo desde un punto de amarre en su terminal del Mar Negro después de un importante ataque con aviones no tripulados ucranianos el 29 de noviembre.

Por otra parte, el presidente de Estados Unidos, Donald Trump, dijo el sábado que “el espacio aéreo sobre y alrededor de Venezuela” debería considerarse cerrado, lo que inyectó nueva incertidumbre al mercado petrolero dado el estatus de Venezuela como un proveedor clave de crudo.

Tamas Varga, analista de PVM Oil Associates, dijo: “La atención también está puesta en las conversaciones de paz en Ucrania, que eventualmente podrían llevar a que Rusia aumente nuevamente sus exportaciones de crudo y productos, aunque es probable que ese camino sea largo”.

En el frente diplomático, el enviado especial de Trump, Steve Witkoff, y su yerno Jared se reunirán el martes con el presidente ruso Vladimir Putin para discutir posibles formas de poner fin a la guerra.

El enviado presidencial ruso Kirill Dmitriev también se reunirá con Witkoff en Moscú el martes, según fuentes familiarizadas con las discusiones entre Estados Unidos y Rusia.

El portavoz del Kremlin, Dmitry Peskov, dijo el martes a periodistas indios que la reducción de las importaciones de crudo ruso a la India podría durar "sólo brevemente", y que Moscú planea aumentar los suministros a Nueva Delhi.

Rusia es el mayor proveedor de petróleo de la India, y este país es el tercer mayor importador y consumidor de crudo del mundo. Sin embargo, Nueva Delhi se dispone a reducir sus compras de crudo ruso este mes al nivel más bajo en al menos tres años, tras la imposición de sanciones por parte de Washington a dos importantes productores rusos: Rosneft y Lukoil.

El euro se mantuvo estable el martes a la espera de los datos de inflación y desempleo de la eurozona, mientras que el dólar subió frente al yen luego de una exitosa subasta de bonos del gobierno japonés que alivió los nervios de los inversores después de una fuerte liquidación de renta fija global el lunes.

El euro se mantuvo sin cambios a 1,1606 dólares antes del informe de inflación que se publicará a las 10:00 GMT, y los mercados esperan que las cifras tengan poco impacto en las perspectivas de recortes de tipos del Banco Central Europeo.

Mientras tanto, continuaron las conversaciones destinadas a poner fin a la guerra en Ucrania.

Francesco Pesole, estratega de divisas de ING, afirmó: «No se espera que las cifras del IPC de hoy alteren significativamente las expectativas del mercado respecto a las tasas del BCE. En todo caso, el impacto es ligeramente negativo para el euro, pero prevemos un efecto neutral sobre las divisas en general».

El dólar subió un 0,37% frente al yen a ¥156,01 después de tocar un mínimo de dos semanas el lunes, apoyado por una fuerte demanda en una subasta de bonos del gobierno japonés a 10 años, la más alta desde septiembre, que ayudó a provocar un repunte en los bonos a muy largo plazo después de que sus rendimientos alcanzaran máximos históricos más temprano en el día.

"Los resultados de la subasta parecen haber proporcionado cierto grado de tranquilidad al mercado", dijo Shoki Omori, estratega jefe de Mizuho en Tokio.

Las acciones, los bonos, las criptomonedas y el dólar se debilitaron el lunes después de que el gobernador del Banco de Japón, Kazuo Ueda, anunciara que el banco central examinaría las ventajas y desventajas de una subida de tipos en su próxima reunión. Sus declaraciones impulsaron los rendimientos japoneses a dos años por encima del 1% por primera vez desde 2008 y generaron un amplio impacto en los mercados de bonos globales.

La presión adicional provino de datos manufactureros estadounidenses más débiles de lo esperado, lo que aumentó las expectativas de que la Reserva Federal recorte las tasas este mes. Los futuros de los fondos federales ahora estiman una probabilidad del 87% de un recorte de 25 puntos básicos en la reunión del 10 de diciembre, frente al 63% del mes anterior, según la herramienta CME FedWatch.

El índice del dólar estadounidense se mantuvo estable en 99,48 después de tocar un mínimo de más de dos semanas el lunes.

La libra esterlina también se mantuvo estable en 1,3215 dólares, después de haber alcanzado un máximo de un mes el lunes.

En un desarrollo separado, el Banco de Inglaterra redujo el martes la cantidad de capital que estima que los prestamistas deben tener, con el objetivo de aumentar la oferta de crédito y apoyar la economía, la primera reducción de este tipo en los requisitos de capital bancario desde la crisis financiera.