El dólar canadiense se estabilizó el miércoles cerca de su máximo de las últimas seis semanas frente a su homólogo estadounidense, respaldado por el aumento de los precios del petróleo, mientras los inversores esperan señales de progreso diplomático para poner fin a la guerra en Oriente Medio.

La moneda canadiense, conocida como "loonie", se mantuvo prácticamente sin cambios en 1,3660 frente al dólar estadounidense, lo que equivale a 73,21 centavos de dólar. El martes, registró su nivel intradiario más alto desde el 13 de marzo, en 1,3629.

Los analistas de Monex Europe indicaron que los recientes movimientos del mercado reflejan que los inversores se centran más en el apetito por el riesgo global que en los factores económicos nacionales.

Esto se produjo en medio de una escalada de tensiones después de que Irán se apoderara de dos barcos en el estrecho de Ormuz, reforzando su control sobre este vital corredor marítimo, tras la suspensión de los ataques por parte del presidente Donald Trump sin señales de reanudar las conversaciones de paz.

Los analistas explicaron que, si la prórroga del alto el fuego continúa y los precios del petróleo se estabilizan, el dólar canadiense podría recuperarse y alcanzar sus máximos recientes; sin embargo, previeron que la volatilidad en las operaciones seguiría siendo elevada ante la ausencia de avances diplomáticos tangibles.

Por el contrario, el dólar estadounidense, que sirve como valor refugio, se apreció frente a una cesta de las principales divisas, mientras que los precios del petróleo subieron aproximadamente un 4,2% hasta alcanzar los 93,42 dólares por barril.

El petróleo es una de las exportaciones más importantes de Canadá, pero estas exportaciones se han visto afectadas durante el último año debido a los elevados aranceles estadounidenses sobre sectores clave como el automotriz, el acero y el aluminio. El Acuerdo Estados Unidos-México-Canadá (T-MEC) está programado para ser revisado antes del 1 de julio.

En este contexto, el primer ministro canadiense, Mark Carney, hizo hincapié en que su país no permitirá que Estados Unidos dicte las condiciones durante la revisión del acuerdo.

En cuanto a los datos nacionales, las cifras mostraron que los precios de las viviendas nuevas disminuyeron un 0,2% en marzo en comparación con febrero, mientras que los inversores esperan la publicación de los datos de ventas minoristas de febrero el viernes, con expectativas de un aumento mensual del 0,9%.

La rentabilidad de los bonos del gobierno canadiense fue dispar en los distintos plazos de vencimiento, con la rentabilidad del bono a 10 años cayendo menos de un punto básico hasta alcanzar el 3,478%.

Los precios del cobre subieron el miércoles después de que el presidente estadounidense Donald Trump anunciara la extensión del alto el fuego con Irán, lo que impulsó el apetito por el riesgo en el mercado, aunque la continua incertidumbre en torno al conflicto de Oriente Medio limitó las ganancias del metal.

El precio de referencia del cobre a tres meses en la Bolsa de Metales de Londres (LME) subió un 0,3% hasta alcanzar los 13.270 dólares por tonelada métrica durante la sesión oficial.

La diferencia de precios entre los contratos de cobre en la bolsa Comex de EE. UU. y sus homólogos en la LME —una característica destacada del mercado del cobre en 2025— reapareció este mes, lo que incentivó los envíos hacia Estados Unidos.

Kostas Bintas, director global de metales de Mercuria, afirmó que los flujos de cobre hacia Estados Unidos continuarán mientras persista esta diferencia de precios, probablemente hasta julio, cuando se espera una decisión sobre posibles aranceles al metal.

Los datos mostraron que las existencias de cobre en los almacenes de Comex aumentaron un 2 % desde mediados de abril, alcanzando las 544.887 toneladas, acercándose al máximo histórico de 545.867 toneladas registrado en febrero. En contraste, las existencias de la LME se situaron en 395.575 toneladas tras las recientes disminuciones en sus almacenes asiáticos.

Durante la Cumbre Mundial de Materias Primas del Financial Times celebrada en Lausana, Suiza, los participantes expresaron un optimismo cauteloso con respecto a las perspectivas a largo plazo del cobre, al tiempo que advirtieron sobre los riesgos de la demanda a corto plazo si el conflicto en Oriente Medio persiste durante un período prolongado.

En otros mercados de metales, el aluminio ya está experimentando una crisis de suministro descrita como un "cisne negro" debido a las interrupciones relacionadas con la guerra, lo que podría provocar una importante escasez de suministro este año, según un analista sénior de metales de Mercuria.

El precio del aluminio en la LME subió un 1,3%, hasta los 3.604,5 dólares por tonelada, tras haber alcanzado un máximo de cuatro años de 3.672 dólares el 16 de abril.

El níquel también subió un 0,8%, hasta los 18.370 dólares por tonelada, impulsado por las expectativas de un déficit en el mercado mundial este año. El zinc aumentó un 0,7%, hasta los 3.467 dólares, mientras que el plomo bajó un 0,6%, hasta los 1.951 dólares, y el estaño subió un 0,5%, hasta los 50.175 dólares.

El miércoles, el Bitcoin superó el nivel de los 78.000 dólares, impulsado por el anuncio del presidente estadounidense Donald Trump de una prórroga indefinida del alto el fuego con Irán, junto con la continua demanda institucional que mejoró el ánimo del mercado.

La mayor criptomoneda del mundo registró un aumento del 3,7%, alcanzando los 78.712,4 dólares a las 09:49 ET (13:49 GMT), tras llegar a un máximo de 78.780 dólares en 24 horas, en su tercera sesión consecutiva de ganancias.

Este aumento se produjo tras el anuncio de Trump de extender indefinidamente la tregua con Irán, señalando que la decisión respondía en parte a las peticiones de funcionarios pakistaníes para conceder más tiempo a las negociaciones de paz en Islamabad. Sin embargo, esta extensión sigue siendo unilateral, y existe incertidumbre sobre si Teherán la aceptará oficialmente.

A pesar de la tregua, las tensiones no han disminuido por completo; Estados Unidos mantuvo el bloqueo naval de los puertos iraníes, mientras que continuaron las interrupciones en el estrecho de Ormuz. No obstante, los mercados interpretaron estos acontecimientos como una desescalada a corto plazo, lo que provocó una caída en los precios del petróleo y un debilitamiento del dólar tras las ganancias previas.

Los analistas creen que el Bitcoin se está comportando cada vez más como un activo híbrido, combinando su condición de activo de alto riesgo con su papel como cobertura contra la inestabilidad geopolítica, lo que atrae flujos de inversión cuando los mercados reflejan en los precios una mezcla de alivio e incertidumbre.

Por otro lado, la demanda institucional brindó un apoyo adicional a los precios después de que MicroStrategy revelara una compra de Bitcoin por valor de 2.500 millones de dólares, en una de sus mayores operaciones hasta la fecha. La compañía explicó que adquirió 34.164 unidades durante la semana que finalizó el 19 de abril, a un precio promedio de aproximadamente 74.395 dólares por moneda, elevando su total de tenencias a cerca de 815.000 Bitcoin, con un valor total de casi 61.600 millones de dólares.

Esta operación se financió principalmente mediante actividades en el mercado de capitales, ya que la empresa recaudó aproximadamente 2180 millones de dólares con la venta de acciones preferentes de alto rendimiento, además de 366 millones de dólares con la emisión de acciones ordinarias. Estos instrumentos financieros, que ofrecen rendimientos cercanos al 11,5 %, se han convertido en un medio fundamental para aumentar la exposición de la empresa al Bitcoin, minimizando al mismo tiempo los efectos negativos de la dilución de la propiedad.

En contraste, el ámbito legal fue testigo de un acontecimiento notable cuando Justin Sun, fundador de la red Tron, presentó una demanda federal en California contra el proyecto de moneda digital vinculado a la familia Trump. Acusó al proyecto de congelar sus tokens y retirarle su derecho al voto, además de amenazar con destruir sus activos sin previo aviso ni justificación legal.

Sun declaró que no le quedaba más remedio que recurrir a la vía judicial, y señaló que no cree que Trump aprobara estas acciones si las conociera. Sun se había convertido en el mayor poseedor individual de los tokens del proyecto tras invertir 75 millones de dólares a finales de 2024, antes de que su billetera fuera posteriormente incluida en la lista negra.

En el mercado general de criptomonedas, las monedas alternativas registraron ganancias limitadas; Ethereum subió un 4,3% hasta los 2.412 dólares, mientras que Ripple escaló un 1,7% hasta los 1,46 dólares.

Los precios del petróleo subieron el miércoles, recuperándose de las pérdidas iniciales tras los informes de que al menos tres buques portacontenedores fueron atacados en el estrecho de Ormuz, junto con el estancamiento de las conversaciones de paz entre Estados Unidos e Irán.

Los contratos de crudo Brent subieron 73 centavos, o un 0,7%, hasta alcanzar los 99,21 dólares por barril, mientras que el crudo West Texas Intermediate (WTI) estadounidense aumentó aproximadamente 59 centavos, o un 0,7%, hasta los 90,26 dólares. Ambos índices de referencia habían registrado ganancias de casi el 3% durante la sesión del martes.

Según los informes, al menos tres buques portacontenedores fueron blanco de disparos en el estrecho de Ormuz. Mientras tanto, la Armada del Cuerpo de la Guardia Revolucionaria Iraní anunció la incautación de dos embarcaciones, alegando "violaciones marítimas", y su traslado a la costa iraní, según la agencia de noticias semioficial Tasnim.

Tanto Irán como Estados Unidos han impuesto restricciones al tránsito de buques en el estrecho, que, antes del estallido de la guerra a finales de febrero, transportaba alrededor del 20% del petróleo y el gas natural licuado (GNL) del mundo.

El presidente estadounidense Donald Trump había anunciado horas antes de su vencimiento una prórroga indefinida del alto el fuego con Irán. Sin embargo, el anuncio pareció unilateral y no estaba claro si Irán o Israel lo aceptarían, especialmente dada la ausencia de ambas partes en las conversaciones de paz previstas en Pakistán.

En Europa, el presidente ucraniano Volodymyr Zelenskyy declaró que el oleoducto Druzhba, utilizado para el transporte de petróleo ruso, está listo para reanudar sus operaciones. Por el contrario, fuentes del sector energético indicaron que Rusia tiene la intención de suspender las exportaciones de petróleo kazajo a Alemania a través del oleoducto a partir del 1 de mayo.

Los mercados esperan la publicación de los datos semanales de inventarios de la Administración de Información Energética de Estados Unidos (EIA) este miércoles. Los datos preliminares del Instituto Americano del Petróleo (API) mostraron una disminución de aproximadamente 4,5 millones de barriles en los inventarios de crudo la semana pasada, observándose también descensos en las existencias de gasolina y destilados.

Los analistas prevén una reducción de 1,2 millones de barriles de las reservas de crudo durante la semana que finaliza el 17 de abril.

Los analistas de PVM afirmaron que, si se confirman estas extracciones y las exportaciones estadounidenses de petróleo y productos refinados se mantienen sólidas, se considerará una prueba de que los consumidores de Europa y Asia Oriental se apresuran a asegurar el suministro de petróleo por cualquier medio posible.