El precio del oro subió el viernes en las operaciones europeas por primera vez en los últimos tres días, impulsado por una actividad considerable de compra de activos refugio. A pesar de este repunte, el metal aún se encamina a su segunda semana consecutiva de pérdidas debido a la fortaleza generalizada del dólar estadounidense en el mercado de divisas.

El aumento de los costes energéticos ha avivado la preocupación por una posible aceleración de la inflación en gran parte del mundo y ha reducido aún más la probabilidad de que la Reserva Federal recorte los tipos de interés a corto plazo. Para reevaluar estas expectativas, los inversores esperan la publicación de una serie de datos económicos clave de Estados Unidos hoy mismo.

Resumen de precios

Precios del oro hoy: el oro subió un 1,0% hasta los 5.128,64 dólares, desde el nivel de apertura de la sesión de 5.079,62 dólares, tras haber alcanzado un mínimo de 5.061,80 dólares.

Al cierre del jueves, el oro cayó un 1,85%, registrando su segunda pérdida diaria consecutiva debido a la fortaleza del dólar estadounidense.

Rendimiento semanal

En el transcurso de la jornada bursátil de esta semana, que finaliza oficialmente con el cierre de hoy, los precios del oro han bajado alrededor de un 1,0% hasta el momento y se encaminan hacia una segunda semana consecutiva de pérdidas.

dólar estadounidense

El índice del dólar subió un 0,55% el viernes, prolongando las ganancias por cuarta sesión consecutiva y alcanzando un máximo de cuatro meses de 100,30 puntos, lo que refleja la continua fortaleza generalizada de la moneda estadounidense frente a una cesta de divisas mundiales.

Como es bien sabido, un dólar estadounidense más fuerte hace que el oro, cuyo precio se fija en dólares, sea menos atractivo para los compradores que poseen otras divisas.

El repunte se produce en un contexto en el que los inversores siguen comprando dólares como activo refugio preferido, mientras la guerra con Irán se acerca a su tercera semana y crecen los temores de que el conflicto se extienda por todo Oriente Medio. Esto ha provocado un fuerte aumento de los precios de la energía y ha incrementado la presión negativa sobre la economía global.

Precios mundiales del petróleo

Los precios del petróleo se dispararon bruscamente a medida que Irán intensificaba sus ataques contra las instalaciones petroleras y la infraestructura de transporte en todo Oriente Medio, lo que generó temores de un conflicto prolongado y posibles interrupciones en los flujos mundiales de petróleo.

El nuevo líder supremo de Irán, Mojtaba Khamenei, prometió el jueves mantener cerrado el estrecho de Ormuz. El mando militar iraní advirtió el día anterior que el mundo debía prepararse para que los precios del petróleo alcanzaran los 200 dólares por barril, tras el ataque a otros tres buques en el Golfo Pérsico, zona bloqueada.

Tasas de interés de EE. UU.

En medio del aumento de los precios del petróleo, el presidente estadounidense Donald Trump volvió a pedirle al presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, que recorte las tasas de interés.

Según la herramienta CME FedWatch de CME Group, los mercados estiman una probabilidad del 99% de que los tipos de interés estadounidenses se mantengan sin cambios en la reunión de marzo, mientras que la probabilidad de un recorte de 25 puntos básicos se sitúa en el 1%.

Los mercados también están descontando una probabilidad del 95% de que las tasas se mantengan sin cambios en la reunión de abril, mientras que la probabilidad de un recorte de tasas de 25 puntos básicos se sitúa en el 5%.

Para reevaluar estas expectativas, los inversores están siguiendo de cerca una serie de importantes datos económicos de Estados Unidos que se publicarán hoy, incluidas las cifras de crecimiento económico del cuarto trimestre, el gasto en consumo personal de enero y los datos de ofertas de empleo de finales de enero.

Perspectivas del oro

Tim Waterer, analista jefe de mercado de KCM Trade, afirmó que la preocupación por la inflación y las dudas sobre la capacidad de la Reserva Federal para recortar los tipos de interés si los precios del petróleo siguen subiendo están reduciendo en cierta medida el atractivo del oro.

Los analistas de Standard Chartered señalaron que no es inusual que el oro sufra presión a la baja durante varias semanas cuando aumenta la demanda de liquidez. Añadieron que mantienen una perspectiva positiva a largo plazo y esperan que el oro retome su tendencia alcista tras la fase de toma de beneficios a corto plazo.

Fondo SPDR

Las reservas del SPDR Gold Trust, el mayor fondo cotizado en bolsa respaldado por oro del mundo, disminuyeron en 1,43 toneladas métricas el jueves, lo que sitúa el total en 1.075,85 toneladas métricas.

El euro cayó en las operaciones europeas del viernes frente a una cesta de divisas globales, profundizando sus pérdidas por cuarto día consecutivo frente al dólar estadounidense y alcanzando su nivel más bajo en cuatro meses. La moneda única europea se encamina a su segunda semana consecutiva de pérdidas debido a la crisis mundial de los precios de la energía y su impacto negativo en la economía europea.

La moneda estadounidense continúa brillando en el mercado cambiario mientras los inversores siguen comprando el dólar como el activo de refugio preferido en medio de los crecientes enfrentamientos militares entre Estados Unidos e Israel por un lado e Irán por el otro.

Resumen de precios

Tipo de cambio del euro hoy: el euro cayó un 0,1% frente al dólar a 1,1500 dólares, su nivel más bajo desde noviembre pasado, desde el nivel de apertura de la sesión de 1,1511 dólares, después de haber alcanzado un máximo de 1,1530 dólares.

El euro cerró la sesión del miércoles con una caída del 0,5% frente al dólar, marcando su tercera pérdida diaria consecutiva debido a las renovadas preocupaciones sobre los precios de la energía.

Rendimiento semanal

A lo largo de esta semana, que finaliza oficialmente con la liquidación de hoy, el euro ha caído alrededor de un 1% frente al dólar estadounidense hasta el momento, encaminándose a una segunda pérdida semanal consecutiva.

Precios mundiales de la energía

Los precios de la energía, incluidos el petróleo y el gas natural, han aumentado drásticamente a medida que Irán intensificó los ataques a las instalaciones petroleras y la infraestructura de transporte en todo Medio Oriente, lo que aumentó los temores de un conflicto prolongado y posibles interrupciones en los flujos de energía.

El nuevo Líder Supremo de Irán, Mojtaba Jamenei, se comprometió el jueves a mantener cerrado el Estrecho de Ormuz. El mando militar iraní advirtió el día anterior que el mundo debía prepararse para que los precios del petróleo alcanzaran los 200 dólares por barril tras el ataque de tres buques más en el Golfo bloqueado.

Los analistas de Wells Fargo afirmaron en una nota que el euro se enfrenta a una situación difícil. Se acerca la temporada de recarga de gas natural en Europa, y la Unión Europea se prepara para comenzarla con niveles récord de gas almacenado, lo que significa que necesitará comprar grandes volúmenes de energía de inmediato, con el riesgo de un aumento significativo de los precios.

dólar estadounidense

El índice del dólar subió más de 0,1% el viernes, extendiendo ganancias por cuarta sesión consecutiva y alcanzando un máximo de cuatro meses de 99,86 puntos, lo que refleja la continua fortaleza de la moneda estadounidense frente a una canasta de monedas globales.

El repunte se produce a medida que los inversores siguen comprando el dólar como activo refugio, con la guerra con Irán acercándose a su tercera semana y el creciente temor a que el conflicto se extienda por Oriente Medio. Esto ha impulsado drásticamente los precios de la energía y ha aumentado la presión negativa sobre la economía mundial.

tipos de interés europeos

Los mercados monetarios actualmente sólo valoran una probabilidad del 5% de que el Banco Central Europeo recorte los tipos de interés en 25 puntos básicos en la reunión de marzo.

Mientras tanto, en medio del aumento de los precios mundiales de la energía, los datos del London Stock Exchange Group (LSEG) sugieren que el Banco Central Europeo podría aumentar las tasas de interés en junio.

Para reevaluar estas expectativas, los inversores están esperando más datos económicos de la eurozona sobre inflación, desempleo y niveles salariales.

El yen japonés cayó en las operaciones asiáticas del viernes frente a una cesta de divisas principales y secundarias, profundizando sus pérdidas por cuarto día consecutivo frente al dólar estadounidense y alcanzando su nivel más bajo en 20 meses. La moneda se encamina hacia su cuarta semana consecutiva de pérdidas, ya que los inversores siguen comprando el dólar estadounidense como activo refugio en medio de la escalada de los enfrentamientos militares en Oriente Medio.

Las autoridades japonesas siguen de cerca la evolución de la moneda nacional en el mercado cambiario, aunque el margen de intervención parece más limitado que en períodos anteriores. Esto ocurre a pesar de la presión que empuja al yen hacia el nivel de ¥160 por dólar, considerado anteriormente como un umbral que podría desencadenar una intervención oficial.

Resumen de precios

Tipo de cambio del yen japonés hoy: el dólar estadounidense subió un 0,25% frente al yen a ¥159,68, el nivel más alto desde julio de 2024, desde el nivel de apertura de la sesión de ¥159,32, con un mínimo de la sesión de ¥159,01.

El yen terminó la sesión del jueves con una caída de alrededor del 0,25% frente al dólar, marcando su tercera pérdida diaria consecutiva debido a la escalada de la guerra con Irán.

Rendimiento semanal

A lo largo de las operaciones de esta semana, que finalizan oficialmente con la liquidación de hoy, el yen japonés ha caído hasta el momento alrededor de un 1,25% frente al dólar estadounidense, lo que lo pone en camino de una cuarta pérdida semanal consecutiva.

dólar estadounidense

El índice del dólar subió más de 0,1% el viernes, extendiendo sus ganancias por cuarta sesión consecutiva y alcanzando un máximo de cuatro meses de 99,86 puntos, lo que refleja la continua fortaleza de la moneda estadounidense frente a una canasta de monedas globales.

El repunte se produce a medida que los inversores siguen comprando el dólar como activo refugio, con la guerra con Irán acercándose a su tercera semana y el creciente temor a que el conflicto se extienda por Oriente Medio. Esto ha impulsado drásticamente los precios de la energía y ha aumentado la presión negativa sobre la economía mundial.

Precios mundiales del petróleo

Los precios del petróleo aumentaron drásticamente a medida que Irán intensificó los ataques a las instalaciones petroleras y la infraestructura de transporte en todo el Medio Oriente, lo que aumentó los temores de un conflicto prolongado y posibles interrupciones en los flujos mundiales de petróleo.

El nuevo Líder Supremo de Irán, Mojtaba Jamenei, se comprometió el jueves a mantener cerrado el Estrecho de Ormuz. El mando militar iraní ya había advertido el día anterior que el mundo debía prepararse para que los precios del petróleo alcanzaran los 200 dólares por barril tras el ataque a tres buques más en el Golfo bloqueado.

Los analistas dijeron que la propuesta de la Agencia Internacional de Energía de liberar 400 millones de barriles de las reservas de petróleo —una cantidad récord— no sería suficiente para aliviar los temores de interrupciones del suministro en Medio Oriente.

autoridades japonesas

El ministro de Finanzas, Satsuki Katayama, evitó dar una respuesta directa el viernes cuando se le preguntó sobre la posibilidad de intervenir en el mercado de divisas, diciendo que el gobierno está listo para actuar en cualquier momento "teniendo en cuenta el impacto que los movimientos de divisas pueden tener en los medios de vida de los ciudadanos".

Katayama dijo al parlamento a principios de esta semana que Japón había "instado firmemente" a sus homólogos del Grupo de los Siete a celebrar una reunión para discutir medidas para abordar el aumento de los precios del petróleo, refiriéndose a las discusiones que resultaron en un acuerdo para considerar la liberación de reservas estratégicas de petróleo de emergencia.

Shota Ryu, estratega de divisas de Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities, dijo que si Japón interviene ahora, el impacto puede ser limitado porque la compra de dólares como refugio seguro probablemente continuará a menos que la situación en Medio Oriente se estabilice.

Ryu añadió que la intervención podría incluso alentar a los especuladores a vender nuevamente el yen una vez que se recupere.

Japón justifica su intervención en el mercado cambiario basándose en un acuerdo entre las economías avanzadas del G7 que permite a las autoridades intervenir para contrarrestar la volatilidad excesiva causada por movimientos especulativos que se desvían de los fundamentos económicos.

tasas de interés japonesas

Actualmente, los mercados estiman una probabilidad del 5% de que el Banco de Japón aumente las tasas de interés en un cuarto de punto en la reunión de marzo, mientras que la probabilidad de un aumento de un cuarto de punto en abril es del 35%.

Según la última encuesta de Reuters, se espera que el Banco de Japón aumente las tasas de interés al 1% en septiembre.

Los analistas de Morgan Stanley y MUFG escribieron en un informe de investigación conjunto que, si bien la probabilidad de un aumento de tasas en marzo o abril ya se consideraba baja, la creciente incertidumbre en torno a los acontecimientos en el Medio Oriente hace más probable que el Banco de Japón adopte una postura más cautelosa, reduciendo las posibilidades de aumentos de tasas en el corto plazo.

Para reevaluar estas expectativas, los inversores están esperando más datos económicos sobre la inflación, el desempleo y los salarios en Japón.

La mayoría de las criptomonedas cayeron durante las operaciones del jueves debido a que el apetito por el riesgo se debilitó en medio del creciente impacto de la guerra y las operaciones militares entre Estados Unidos e Irán, particularmente en los suministros energéticos mundiales.

Según informes, dos petroleros se incendiaron en aguas iraquíes en una clara escalada de los ataques iraníes que han interrumpido el suministro de energía en el Medio Oriente, impulsando los precios del petróleo fuertemente al alza durante el día.

El nuevo líder supremo de Irán, el ayatolá Mojtaba Jamenei, renovó las amenazas de represalias por lo que describió como la “sangre de los mártires”, al tiempo que confirmó que el estrecho de Ormuz permanecerá cerrado y que los ataques a las bases estadounidenses continuarán.

A medida que los precios del petróleo subieron por encima de los 100 dólares por barril debido a la guerra con Irán, el cierre del Estrecho de Ormuz y las interrupciones del suministro, aumentaron las preocupaciones de que la inflación podría aumentar significativamente en Estados Unidos, lo que aumentaría la posibilidad de un escenario de estanflación al estilo de los años 1970.

El secretario de Energía de Estados Unidos, Chris Wright, dijo a CNBC que la Armada estadounidense “no está lista” en este momento para escoltar petroleros a través del Estrecho de Ormuz, aunque también descartó la posibilidad de que los precios del petróleo suban a 200 dólares por barril.

Los datos gubernamentales publicados hoy mostraron que las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo en Estados Unidos cayeron levemente a 213.000 la semana pasada, en comparación con las expectativas de que se mantendrían sin cambios en 214.000.

Los inversores ahora sólo prevén un recorte de la tasa de interés de la Reserva Federal de 25 puntos básicos este año, en comparación con las expectativas de dos recortes antes de que estallara el conflicto en Medio Oriente.

En las operaciones, Ripple cayó un 1,2% a 1,37 dólares a las 20:46 GMT en la plataforma CoinMarketCap.