Bitcoin estableció un nuevo récord el viernes después de saltar más del 6% en solo unas pocas horas antes en el día.

La criptomoneda más grande del mundo superó los $118,000 por primera vez en su historia, después de cotizar por debajo de los $80,000 en abril.

El mercado de criptomonedas más amplio también registró fuertes ganancias, con Ethereum (ETH), Solana (SOL) y Dogecoin (DOGE) aumentando más del 7%.

Este nuevo récord elevó la capitalización de mercado de Bitcoin a más de 2,3 billones de dólares, lo que lo coloca por delante de gigantes tecnológicos como Alphabet (Google) y Meta, e incluso superando a la plata, aunque sigue siendo una fracción de la capitalización de mercado estimada de 22 billones de dólares del oro.

El repunte excepcional comenzó después de que el presidente estadounidense Donald Trump declarara el “Día de la Liberación” el 2 de abril, lo que desencadenó agitación en los mercados tradicionales e impulsó a los inversores institucionales y minoristas hacia activos alternativos como Bitcoin como cobertura contra perturbaciones económicas a gran escala.

Gadi Chait, director de inversiones de Xapo Bank, declaró a The Independent: «Bitcoin ha superado las expectativas, tras salir de un rango de cotización tranquilo y experimentar un aumento repentino que ha culminado en un máximo histórico».

Añadió: «Lo que ocurre entre bastidores es una acumulación institucional frenética. Lo notable es que este flujo constante de capital institucional ha persistido a pesar de la extrema incertidumbre económica mundial, una prueba de resistencia que muchos de los llamados activos 'volátiles' han superado».

El último aumento ha impulsado pronósticos alcistas. Una encuesta reciente de Finder a 22 expertos mostró un precio objetivo medio para fin de año de 145.167 dólares.

Para alcanzar ese objetivo, Bitcoin necesitaría subir otros 27.000 dólares en la segunda mitad del año, después de ganar casi 25.000 dólares en la primera.

Kadan Stadelmann, director de tecnología de Komodo y uno de los participantes de la encuesta, afirmó: «Probablemente aún nos queden al menos seis meses de este ciclo alcista. Si la historia se repite, preveo un pico en el primer trimestre de 2026, seguido de un mercado bajista».

¿Bitcoin está apuntando al hito de los $120.000?

El volumen de operaciones de Bitcoin en las últimas 24 horas superó los 81 mil millones de dólares, el más alto desde enero, justo antes de que Trump asumiera su segundo mandato, y desde que la criptomoneda cayó a 84.000 dólares en febrero.

Kushal Manupati, director de operaciones y líder de crecimiento regional de Binance South Asia, declaró a Decrypt: «Que Bitcoin se acerque a la barrera de los $120,000 y alcance un máximo histórico de $118,000 marca un momento crucial para la industria de los activos digitales».

Agregó: “Las grandes instituciones están ingresando ahora con fuerza al mercado, aportando liquidez y credibilidad a largo plazo al sector”.

Desde una perspectiva más amplia, los analistas de QCP Capital, con sede en Singapur, señalaron que el mercado se ha mantenido prácticamente imperturbable ante los repetidos cambios de la Casa Blanca en la política arancelaria. La confianza empresarial se mantiene firme, a pesar de las últimas declaraciones de la administración Trump.

Señalaron una señal positiva que surge de los mercados de metales industriales, en particular del cobre, a menudo llamado "Dr. Cobre" por su reputación como predictor económico: "Los precios del cobre están subiendo debido a una mayor demanda industrial y una mejor liquidez, un indicador positivo".

¿Qué viene después?

A medida que Bitcoin se adentra en un terreno de precios inexplorado, los operadores evalúan la duración de la euforia. Las entradas de Bitcoin a las plataformas de intercambio —un indicador clave de la cantidad de BTC que se negocian— han seguido disminuyendo desde octubre, situándose actualmente en tan solo 2,39 millones, el nivel más bajo en tres años, según CryptoQuant.

Ryan Li, analista sénior de Bitget Research, afirmó: «El sólido desempeño del mercado financiero, la estabilidad de la oferta monetaria y la aprobación de la 'Gran Ley Hermosa' son señales alcistas para Bitcoin».

Añadió: «Dadas estas condiciones, Bitcoin está en una excelente posición para superar sus máximos anteriores de julio, con una gran posibilidad de alcanzar los 120.000 dólares antes de que finalice el mes».

Los precios del petróleo subieron ligeramente el viernes, ya que los inversores sopesaron las señales de una contracción del mercado a corto plazo con la posibilidad de un superávit significativo de oferta este año, según la Agencia Internacional de la Energía (AIE). Los mercados también centraron su atención en los aranceles estadounidenses y las posibles sanciones a Rusia.

Los futuros del crudo Brent subieron 40 centavos, o un 0,58%, hasta los 69,04 dólares por barril a las 10:27 GMT. El crudo estadounidense West Texas Intermediate (WTI) subió 45 centavos, o un 0,68%, hasta los 67,02 dólares por barril.

En estos niveles, el Brent debería registrar una ganancia semanal de alrededor del 1,1%, mientras que el WTI se mantiene prácticamente sin cambios respecto al cierre de la semana pasada.

La Agencia Internacional de Energía dijo el viernes que el mercado petrolero mundial puede ser más ajustado de lo que parece, impulsado por la creciente demanda de las operaciones de refinería en pleno verano para satisfacer las necesidades de viajes y generación de electricidad.

Los contratos de Brent de septiembre se negocian actualmente con una prima de 1,10 dólares respecto de los contratos de octubre, lo que indica una escasez de suministro en el corto plazo.

John Evans, analista de PVM, escribió en una nota el viernes: "Los civiles, ya sea en el aire o en las carreteras, están demostrando un fuerte deseo de viajar".

Estrechez de precios a corto plazo vs. superávit a largo plazo

A pesar de la actual restricción, la AIE elevó su pronóstico de crecimiento de la oferta de petróleo este año, mientras que recortó su perspectiva de demanda, una señal de que el mercado podría entrar en superávit.

Los analistas de Commerzbank escribieron en una nota: «La OPEP+ aumentará la producción de forma rápida y agresiva. Existe el riesgo de un exceso de oferta significativo. Aun así, los precios del petróleo están recibiendo apoyo a corto plazo».

Una señal de fortaleza de la demanda a corto plazo: Arabia Saudita se está preparando para enviar alrededor de 51 millones de barriles de crudo a China en agosto, el mayor envío de este tipo en más de dos años.

Sin embargo, mirando a más futuro, la OPEP ha reducido su pronóstico de demanda mundial de petróleo entre 2026 y 2029, citando un crecimiento más lento en China, según su informe anual "World Oil Outlook 2025" publicado el jueves.

Los aranceles y las sanciones aumentan el nerviosismo del mercado

Ambos contratos de petróleo de referencia habían caído más de un 2% el jueves, ya que los inversores estaban nerviosos por el impacto de las impredecibles políticas arancelarias del presidente Trump en el crecimiento económico mundial y la demanda de petróleo.

Los analistas de ING escribieron en una nota a sus clientes: «Los precios recuperaron algunas pérdidas después de que el presidente Trump anunciara que planea hacer un 'importante anuncio' sobre Rusia el lunes, una declaración que podría generar temores de nuevas sanciones contra Moscú».

Trump ha expresado recientemente su frustración con el presidente ruso, Vladimir Putin, por la falta de avances en los esfuerzos de paz con Ucrania y la intensificación de los bombardeos de las ciudades ucranianas.

Mientras tanto, en Bruselas, la Comisión Europea se prepara para proponer un límite de precios flexible para el petróleo ruso esta semana como parte de un nuevo paquete de sanciones.

El dólar estadounidense subió el viernes, apoyado por las crecientes tensiones comerciales mundiales después de que el presidente Donald Trump anunciara nuevos aranceles a las importaciones, incluido un impuesto del 35% al vecino Canadá, junto con planes para imponer aranceles amplios del 15% o 20% a la mayoría de los socios comerciales de Estados Unidos.

El último golpe comercial a Canadá fue una sorpresa para los inversores, que esperaban que Ottawa alcanzara un nuevo acuerdo económico y de seguridad con Washington.

El dólar canadiense cayó un 0,22% a 1,369 CAD por dólar estadounidense, después de una caída inicial de más del 0,5% inmediatamente después del anuncio arancelario de Trump, que se espera que entre en vigor el 1 de agosto.

El euro también cayó un 0,1% a 1,1688 dólares, encaminándose a una pérdida semanal del 0,9%, después de que Trump dijera que la Unión Europea podría recibir una carta especificando las nuevas tasas arancelarias el viernes, lo que generó dudas sobre el progreso de las conversaciones comerciales entre Bruselas y Washington.

Piotr Matys, estratega senior de divisas de InTouch Capital Markets, afirmó: «Los funcionarios de muchos países que han estado negociando de buena fe con la administración Trump podrían preguntarse ahora si el presidente subirá el listón, como hizo con Canadá, en los momentos finales de las conversaciones».

Aunque la reacción del mercado a esta última ola de aranceles fue limitada en comparación con las fuertes ventas observadas en abril el “Día de la Liberación”, aún persisten preocupaciones entre los inversores sobre el futuro del comercio global y si la fecha límite del 1 de agosto es realmente definitiva.

Estas preocupaciones jugaron a favor del dólar estadounidense, que subió un 0,2% frente a una canasta de monedas para llegar a 97,79, en camino de registrar su mayor ganancia semanal desde febrero, con un aumento del 0,8%.

El dólar también fue apoyado por:

- Datos que muestran la resiliencia del mercado laboral estadounidense.

- Las actas de la última reunión de política monetaria de la Reserva Federal, que moderaron las expectativas del mercado de un inminente recorte de las tasas de interés.

Matys añadió: «La mayoría de los inversores ven esta reciente subida del dólar como un repunte correctivo a corto plazo, no como una reversión duradera. Las políticas del presidente Trump han socavado la posición del dólar como principal moneda de reserva mundial».

A pesar del repunte actual, el índice del dólar sigue un 9% abajo desde principios de año, en medio de preocupaciones de que los próximos datos podrían reflejar los efectos negativos de las políticas de Trump en la economía más grande del mundo.

Impacto arancelario en otras monedas

El yen japonés cayó un 0,41% a 146,91 por dólar, encaminándose a una pérdida semanal de alrededor del 1,5%, después de que Trump impusiera un arancel del 25% a Japón a principios de esta semana.

El real brasileño, que se negociaba a 5,532 por dólar, se encamina a una pérdida semanal del 2%, su mayor caída en unos cinco meses, después de que Trump sorprendiera a Brasil al agregarlo a la lista arancelaria.

El presidente Luiz Inácio Lula da Silva dijo que está buscando una solución diplomática a la crisis arancelaria, pero prometió una respuesta recíproca si los aranceles se implementan el 1 de agosto.

La libra esterlina cayó un 0,31% a 1,3538 dólares, acercándose a su nivel más bajo en dos semanas, después de que la economía del Reino Unido se contrajera inesperadamente por segundo mes consecutivo en mayo.

Bitcoin alcanza un nuevo récord por encima de los $118,000

Por el contrario, las criptomonedas registraron fuertes ganancias, impulsadas por la creciente demanda institucional y las políticas estadounidenses de apoyo hacia los activos digitales.

Bitcoin subió un 3,7% hasta alcanzar un nuevo máximo histórico de $ 118.407,96.

Ethereum subió un 5,7% a 2.980,15 dólares.

Zhang Wei Liang, estratega de divisas y crédito de DBS Bank, afirmó: «Este nuevo récord refleja la resiliencia del apetito por el riesgo global a pesar de los aranceles de Trump, y también muestra un fuerte optimismo con respecto a la legislación sobre criptomonedas que se espera se debata durante la denominada «Semana de las Criptomonedas» en el Congreso».